Положительные и отрицательные последствия инфляции

Последствия инфляции, как многофакторного и комплексного процесса, могут быть разными. При этом она в значительной степени влияет и на экономику, и на социальную сферу. Какими будут изменения, зависит от особенностей и первопричин, которые спровоцировали рост стоимости товаров и падение национальной валюты в цене.

Инфляция

Влияние на социальную жизнь населения

Общий рост цен, в большинстве случаев, негативно сказывается на уровне жизни населения страны. Особенно остро это ощущается, если доходы семьи (пенсии, пособия и заработная плата) не индексируются либо их увеличение отстает от темпов роста стоимости товаров и услуг.

Общий список негативных последствий для потребителей выглядит так:

  • Снижение реальных доходов. Это ситуация, когда номинального (фактического) дохода хватает на меньшее количество товаров, чем человек мог себе позволить в недавнем прошлом. Это негативно сказывается на покупательской способности.
  • Перераспределение денежной массы в пользу обеспеченного населения. Богатые люди имеют возможность инвестировать собственные накопления в ликвидные объекты (недвижимость, драгоценности, доходные ценные бумаги). Таким образом их капитал растет или сохраняется. Менее защищенные слои граждан не могут позволить себе делать накопления, а напротив – распродают активы, обналичивают вклады.
  • Как следствие предыдущего пункта – обесценивание имеющихся сбережений. Однако при их перераспределении возможно и сохранение ценности, и получение прибыли.

В то же время выгоду получают заемщики – лица, оформившие кредиты или ипотеку до роста цен. Если ставка по займу фиксированная, то инфляция обесценивает его. Год назад платеж по кредиту равнялся 30% от зарплаты, сегодня – 10%. Клиенты банков выигрывают, потому что финансовое бремя снижается, и есть возможность вернуть задолженность быстрее.

Но выгода присутствует при условии роста дохода, даже медленного. Если заработок остался на прежнем уровне, то он распределяется на более приоритетные статьи расходов – оплата ЖКХ, питание, обучение. В результате наступает неспособность выплачивать ежемесячные взносы.

Население не может предвидеть наступление инфляции и специфику ее развития. Социальное напряжение приводит к разным последствиям, в том числе может усилить рост инфляции.

Увеличение темпов роста цен влечет за собой определенные издержки:

  1. Шкала налогообложения не учитывает инфляцию. Например, при покупке активов они могут существенно вырасти в цене, но часть прибыли теряется из-за инфляции. Налог при этом будет исчислен на весь доход. Примером может стать игра на бирже, покупка-продажа недвижимости или других активов, доходы от продажи которых облагаются налогами.
  2. Сложно контролировать изменение цен и, как следствие, планировать бюджет на долгий срок.
  3. При недостаточности средств люди ищут дополнительные способы заработка (смена работы на более высокооплачиваемую, поиск подработки), что увеличивает сопутствующие финансовые и временные расходы, а также размер налоговых отчислений.

Все это отрицательно влияет на семейную экономику, если темпы роста инфляции превышают 10% в год и более. При боле низких показателях отсутствуют резкие колебания цен, менее ощутим замедленный рост бюджетных выплат, заработной платы. В такой ситуации инфляция окажет положительное влияние на домохозяйство, уровень жизни.

Последствия для государства

Экономика страны также страдает от интенсивных темпов роста цен. Если «ползучая» инфляция помогает оживить ее и способствует развитию, то высокая приводит к обратному эффекту. Правительство увеличивает эмиссию денежной массы для компенсации недостатка бюджета, индексации фиксированных выплат (пенсий, пособий, оплаты труда лицам, занятым в бюджетной сфере). Это только провоцирует дальнейший рост цен.

Обесцениваются налоговые отчисления. Расчет базы производится в одном периоде, а перечисление – в последующем. За этот промежуток времени деньги теряют в цене. Издержки инфляции проявляются и в том, что правительство вынужденно разрабатывать антиинфляционную политику, принимать меры в решении проблем.

На фоне инфляции может наблюдаться интенсивное расслоение общества. Увеличение капитала богатых и снижение доходов малоимущих граждан полностью «вымывает» средний класс. Это провоцирует рост социального напряжения и недовольства большого числа населения.

Изменяется баланс импорта и экспорта. На фоне роста стоимости товаров объем импортируемой продукции сокращается, а ввозимого – увеличивается. В таких условиях наблюдается нарушение платежного баланса и возникновение дефицита. Решения у правительства два: девальвация или использование золотовалютного фонда. Так как последний имеет ограниченные запасы, есть вероятность удешевления национальной валюты по отношению к иностранной. Именно поэтому инфляция и девальвация нередко протекают одновременно.

Снижается и активность бизнеса, как следствие, сокращение налоговых отчислений. Правительство может пересматривать некоторые нормативные акты, причисляя средние компании к крупным, чтобы компенсировать недостаток налоговых сборов. Такое явление называют «скрытой конфискацией налогов». Отчисления у фирм увеличиваются, независимо от реального роста дохода.

Инфляция и сфера бизнеса

Сильнее всего рост цен опасен для мелких и средних коммерческих организаций. Объем свободных денежных средств у населения снижается, меняется приоритетность расходов. Отсутствие клиентуры ведет к демпингу, но на фоне прежней или растущей себестоимости доходы либо сохраняются, либо падают. Следом наступает дефолт, массовое закрытие компаний, сокращение рабочих мест. В этом случае просматривается взаимосвязь инфляции и безработицы.

Мощности крупных предприятий и товарные запасы торговых организаций позволяют им легче адаптироваться к снижению покупательской способности населения. А закрытие мелких и средних фирм «освобождает» часть спроса. Даже если он меньше прежнего, в условиях низкой конкуренции компания получает доход.

От инфляции проигрывает и банковский сектор. Все займы, выданные по фиксированной ставке, выплачиваются в прежнем объеме, но так как в условиях инфляции покупательская способность денег падает, банки терпят убытки. Это приводит к повышению процентных ставок на кредиты, снижая спрос на услуги.

Кроме этого, может наблюдаться отток денег из-за обналичивания вкладов, закрытия счетов. Пока ставка по депозитам перекрывает процент инфляции, доходность от них есть. Но когда она становится ниже, сбережения теряют свою ценность и граждане вынуждены переводить эти деньги в ликвидные активы либо вовсе расходовать их на текущие нужды.

Как сохранить капитал в условиях роста цен

На фоне длительного роста цен, хранить деньги в наличной форме невыгодно. Они дешевеют каждый день, особенно при высокой инфляции. Чтобы сохранить их ценность средства нужно инвестировать в ликвидные активы, то есть приобретать предметы, цена на которые не упадет в долгосрочной перспективе.

Самыми популярными вариантами являются:

  • недвижимость;
  • ценные металлы;
  • земля;
  • ценные бумаги.

В каждом отдельном случае необходимо проводить анализ инвестирования. Эксперты всегда рекомендуют рассматривать не один вид вложений, а целую группу – так снижается риск.

Существуют облигации федерального займа, привязанные к индексу инфляции. Чем она выше, тем больше доходность. Кроме того, это наиболее надежный вид ценных бумаг, а в условиях инфляции это важный плюс.

Драгоценные металлы в слитках показывают относительную стабильность, но в условиях инфляции часть сбережений можно потерять.

Последствия инфляции

Таблица за последние 10 дней отражает рост цен, но в долгосрочной перспективе риски очевидны. При этом анализ прошлых лет не гарантирует аналогичных изменений в будущем, и основываться исключительно на таких данных нельзя. Тем не менее, если обратиться к статистике, график показывает как позитивные колебания, так и спад цены. Однако всегда можно прибегнуть к покупке ломбардного золота, так как колебания рыночной стоимости несколько отличны. Эти активы быстро конвертируются в рубли в любом ломбарде, хоть и с определенными потерями в краткосрочной перспективе. А вот инвестиционные монеты стоит брать только на долгий срок. Слишком велик разрыв между ценой продажи и покупки и можно «уйти в большой минус».

К рынку недвижимости в России тоже следует подходить осознанно. Вероятность снижения цен на земельные участки выше, чем на небольшие квартиры в черте города. Еще один вариант – валютные сбережения. Они имеют разные формы: покупка валюты, вклады в долларах или евро. Риски утраты вложений в данном случае тоже присутствуют, и на исторические изменения стоимости рубля по отношению к доллару в полной мере полагаться нельзя. Но если часть капитала перевести в валюту, а часть оставить в рублях, то опасность несколько снижается. При росте либо падении рубля прибыль по одному направлению компенсирует потери по другому.

Самое главное в условиях инфляции – постараться сберечь свой капитал. Стремление извлечь прибыль естественна, но при нестабильной экономической обстановке сопряжено с дополнительными рисками.

Понятие «инфляция» несет отрицательный контекст. Но в зависимости от ее видов и причин развития возможны как положительные изменения, так и отрицательные. В реальности чаще наблюдаются негативные последствия, которые отражаются во всех сферах жизни.

Читайте также
Подпишись на новости!
Adblock
detector